理財規(guī)劃理財規(guī)劃資產(chǎn)配置資產(chǎn)配置第一節(jié) 理財產(chǎn)品介紹第二節(jié)理財概述目錄理財產(chǎn)品分類儲蓄國債基金黃金人民幣理財產(chǎn)品外幣理財產(chǎn)品股票保險期權(quán)、期貨收藏、珠寶、彩票等一、儲蓄傳統(tǒng)的投資產(chǎn)品儲蓄存款是家庭投資品種中最傳統(tǒng)也是最穩(wěn)妥可靠的投資工具，主要可以分為活期和定期兩種?；钇趦π钪覆灰?guī)定存期、儲戶隨時可以憑折或卡支取、存取金額不限的一種存款方式。定期儲蓄是指存儲期限較長，利率相對較高的一種存款方式。安全性高變現(xiàn)性好操作簡易收益較低二、國債金邊債券國債，又稱國家公債，是國家以其信用為基礎(chǔ)，按照債的一般原則，通過向社會籌集資金所形成的債權(quán)債務(wù)關(guān)系。國債是由國家發(fā)行的債券，是中央政府為籌集財政資金而發(fā)行的一種政府債券，是中央政府向投資者出具的、承諾在一定時期支付利息和到期償還本金的債權(quán)債務(wù)憑證，由于國債的發(fā)行主體是國家，所以它具有最高的信用度，被公認(rèn)為是最安全的投資工具。國債是國家信用的主要形式。中央政府發(fā)行國債的目的往往是彌補國家財政赤字，或者為一些耗資巨大的建設(shè)項目、以及某些特殊經(jīng)濟政策乃至為戰(zhàn)爭籌措資金。由于國債以中央政府的稅收作為還本付息的保證，因此風(fēng)險小，流動性強，利率也較其他債券低。我國的國債專指財政部代表中央政府發(fā)行的國家公債，由國家財政信譽作擔(dān)保，信譽度非常高，歷來有“金邊債券”之稱，穩(wěn)健型投資者喜歡投資國債。三.、基金證券投資基金是指通過發(fā)售基金份額，將眾多投資者的資金集中起來，形成獨立資產(chǎn)，由基金托管人托管，基金管理人管理，以投資組合的方法進行證券投資的一種利益共享、風(fēng)險共擔(dān)的集合投資方式。證券投資基金是一種間接的證券投資方式?；鸸芾砉就ㄟ^發(fā)行基金單位，集中投資者的資金，由基金托管人（即具有資格的銀行）托管，由基金管理人管理和運用資金，從事股票、債券等金融工具投資，然后共擔(dān)投資風(fēng)險、分享收益。三、基金基金具有如下特點：集合理財，專業(yè)管理基金將眾多投資者的資金集中起來，委托基金管理人進行共同投資，表現(xiàn)出一種集合理財?shù)奶攸c。通過匯集眾多投資者的資金，積少成多，有利于發(fā)揮資金的規(guī)模優(yōu)勢，降低投資成本?；鹩苫鸸芾砣诉M行投資管理和運作?；鸸芾砣艘话銚碛写罅康膶I(yè)投資研究人員和強大的信息網(wǎng)絡(luò)，能夠更好地對證券市場進行全方位的動態(tài)跟蹤與分析。將資金交給基金管理人管理，使中小投資者也能享受到專業(yè)化的投資管理服務(wù)。組合投資，分散風(fēng)險基金通常會購買幾十種甚至上百種股票，投資者購買基金就相當(dāng)于用很少的資金購買了一籃子股票，某些股票下跌造成的損失可以用其他股票上漲的盈利來彌補。因此可以充分享受到組合投資、分散風(fēng)險的好處。利益共享，風(fēng)險共擔(dān)基金投資者是基金的所有者?；鹜顿Y人共擔(dān)風(fēng)險，共享收益?；鹜顿Y收益在扣除由基金承擔(dān)的費用后的盈余全部歸基金投資者所有，并依據(jù)各投資者所持有的基金份額比例進行分配。為基金提供服務(wù)的基金托管人、基金管理人只能按規(guī)定收取一定的托管費、管理費，并不參與基金收益的分配。嚴(yán)格監(jiān)管，信息透明為切實保護投資者的利益，增強投資者對基金投資的信心，中國證監(jiān)會對基金業(yè)實行比較嚴(yán)格的監(jiān)管，對各種有損投資者利益的行為進行嚴(yán)厲的打擊，并強制基金進行較為充分的信息披露。獨立托管，保障安全?；鸸芾砣素?fù)責(zé)基金的投資操作，本身并不經(jīng)手基金財產(chǎn)的保管?；鹭敭a(chǎn)的保管由獨立于基金管理人的基金托管人負(fù)責(zé)。這種相互制約、相互監(jiān)督的制衡機制對投資者的利益提供了重要的保護。基金的分類（1）根據(jù)不同標(biāo)準(zhǔn)，可以將證券投資基金劃分為不同的種類；根據(jù)基金單位是否可增加或贖回，可分為開放式基金和封閉式基金。開放式基金不上市交易，一般通過銀行申購和贖回，基金規(guī)模不固定；封閉式基金有固定的存續(xù)期，期間基金規(guī)模固定，一般在證券交易場所上市交易，投資者通過二級市場買賣基金單位?；鹨?guī)模和存續(xù)期交易場所收益價格封閉式基金規(guī)模固定不變，有明確的存續(xù)期限證券市場源于二級市場的買賣差價和分紅受市場供求關(guān)系的影響開放式基金規(guī)模和存續(xù)期限是變化的規(guī)定的營業(yè)場所，如銀行來自于贖回價與申購價之間的差價以基金單位對應(yīng)的資產(chǎn)凈值為基礎(chǔ)根據(jù)基金投資對象的不同，可分為股票型基金，債券型基金、貨幣型基金、指數(shù)型基金等 股票型基金：以股票為主要投資對象的基金，則為股票型基金。風(fēng)險相對較高，收益較高?；旌闲突穑和顿Y于股票、債券以及貨幣市場的基金。根據(jù)股票、債券投資比例以及投資策略的不同，混合型基金又可以分為偏股性基金、偏債型基金、配置型基金等多種類型 。債務(wù)型基金：債券基金主要以各類債券為主要投資對象，風(fēng)險高于貨幣市場基金，低于股票基金。債券基金通過國債、企業(yè)債等債券的投資獲得穩(wěn)定的利息收入，具有低風(fēng)險和穩(wěn)定收益的特征，適合風(fēng)險承受能力較低的穩(wěn)健型投資者的需要。貨幣型基金：主要投資于債券、央行票據(jù)等安全性能比較高的一種金融品種，有保本、定期收益、按月分紅等優(yōu)勢。投資貨幣型基金保本投資，低風(fēng)險。投資期限比較自由。貨幣型基金的投資期限一般情況下在一年以內(nèi)，投資期限比較短，而且在投資者有需求時可以隨時贖回?；鸬姆诸悾?）各種類型基金風(fēng)險和收益比較按照投資對象的不同，各種類型的基金的收益和風(fēng)險也不同。貨幣型基金保本型基金債券型基金混合型基金指數(shù)型基金股票型基金風(fēng)險低高收益高低四、黃金投資賬戶金，俗稱紙黃金，是指客戶在銀行開立黃金賬戶，并進行買賣的一種黃金產(chǎn)品。投資人的黃金份額在賬戶中記錄，通過低買高賣賺取差價，而不提取實物黃金。實物黃金。金條（普通金條和紀(jì)念金條）和金幣（普通金幣和紀(jì)念金幣）。特點：保值、投資、收藏、饋贈五、人民幣銀行理財理財顧問服務(wù)，是指商業(yè)銀行向客戶提供的財務(wù)分析與規(guī)劃、投資建議、個人投資產(chǎn)品推介等專業(yè)化服務(wù)，在理財顧問服務(wù)活動中，客戶根據(jù)商業(yè)銀行提供的理財顧問服務(wù)管理和運用資金，并承擔(dān)由此產(chǎn)生的收益和風(fēng)險人民幣理財產(chǎn)品，即由商業(yè)銀行自行設(shè)計并發(fā)行，將募集到的資金根據(jù)產(chǎn)品合同約定投入相關(guān)金融市場及購買相關(guān)金融產(chǎn)品，獲取投資收益后，根據(jù)合同約定分配給投資人的一類理財產(chǎn)品。銀行人民幣理財產(chǎn)品大致可分為債券型、信托型、掛鉤型及QDII型。債券型投資于貨幣市場中，投資的產(chǎn)品一般為央行票據(jù)與企業(yè)短期融資券。因為央行票據(jù)與企業(yè)短期融資券個人無法直接投資，這類人民幣理財產(chǎn)品實際上為客戶提供了分享貨幣市場投資收益的機會。信托型投資于有商業(yè)銀行或其他信用等級較高的金融機構(gòu)擔(dān)?；蚧刭彽男磐挟a(chǎn)品，也有投資于商業(yè)銀行優(yōu)良信貸資產(chǎn)受益權(quán)信托的產(chǎn)品。掛鉤型產(chǎn)品最終收益率與相關(guān)市場或產(chǎn)品的表現(xiàn)掛鉤，如與匯率掛鉤、與利率掛鉤、與國際黃金價格掛鉤、與國際原油價格掛鉤、與道 瓊斯指數(shù)及與港股掛購等。如某掛鉤型理財產(chǎn)品選擇掛鉤一種波動性較大的貨幣(如歐元),預(yù)先設(shè)臵兩個匯率區(qū)間。若掛鉤貨幣的區(qū)間沒有突破預(yù)設(shè)區(qū)間,則可以獲得最高收益率3.46%；若突破預(yù)設(shè)區(qū)間,則只能獲得較低收益率2.23%或保底收益率1%。QDII型所謂QDII，即合格的境內(nèi)投資機構(gòu)代客境外理財，是指取得代客境外理財業(yè)務(wù)資格的商業(yè)銀行。QDII型人民幣理財產(chǎn)品，簡單說，即是客戶將手中的人民幣資金委托給合格商業(yè)銀行，由合格商業(yè)銀行將人民幣資金兌換成美元，直接在境外投資，到期后將美元收益及本金結(jié)匯成人民幣后分配給客戶的理財產(chǎn)品。民生銀行人民幣理財產(chǎn)品示例(1)產(chǎn)品名稱期限投資標(biāo)的幣種/理財金額非凡理財穩(wěn)健238號理財產(chǎn)品（T253）20天本期理財產(chǎn)品銷售所匯集的資金將全部投資于重慶國際信托有限公司（下稱“重慶信托”）設(shè)立的“民生銀行債券理財產(chǎn)品資金信托”（下稱“資金信托”）。該資金信托的投資范圍主要包括銀行間債券市場可流通的國債、政策性金融債券及央行票據(jù)。人民幣5萬元起，1萬元遞增非凡理財穩(wěn)健 238 號理財產(chǎn)品（T253）宣傳單頁風(fēng)險提示：（1）信用風(fēng)險：財政部、政策性銀行或者中國人民銀行未能兌付債券；或者重慶國際信托有限公司（下稱“重慶信托”）違約，造成不能按期全部兌付所發(fā)產(chǎn)品的收益和本金從而造成客戶損失的風(fēng)險；（2）通貨膨脹風(fēng)險：有可能因物價指數(shù)的上升導(dǎo)致產(chǎn)品綜合收益率低于通貨膨脹率，即實際收益率為負(fù)的風(fēng)險；（3）流動性風(fēng)險：本理財產(chǎn)品在理財存續(xù)期內(nèi)不能提前贖回。（4）再投資風(fēng)險：如因信托計劃提前終止可能導(dǎo)致理財計劃提前終止，客戶雖仍可獲得 1.9%的年收益率，但將面臨再投資的風(fēng)險。（5）政策風(fēng)險：因法規(guī)、規(guī)章或政策的原因，對本理財產(chǎn)品本金及收益產(chǎn)生不利影響的風(fēng)險。產(chǎn)品說明：民生銀行人民幣理財產(chǎn)品示例(2)收益測算：年收益率=信托投資的政策性金融債券產(chǎn)生的相關(guān)收益率-信托項下相關(guān)費率-銀行管理費率。在不發(fā)生信用風(fēng)險、政策風(fēng)險和其它風(fēng)險的情況下，客戶可獲得年 1.9%的收益；在發(fā)生信用風(fēng)險、政策風(fēng)險或其它風(fēng)險的最不利的情況下，客戶收益可能無法達到年 1.9%的收益，可能發(fā)生本金損失，同時可能導(dǎo)致理財收益延期分配。在客戶收益未達到年 1.9%的情況下，銀行不收取管理費。風(fēng)險控制措施:銀行對信托帳戶進行監(jiān)管。產(chǎn)品收益及風(fēng)險示例：某投資者購買了本理財產(chǎn)品，金額為 10 萬元人民幣，在不發(fā)生信用風(fēng)險且不發(fā)生政策風(fēng)險的情況下，該投資者在產(chǎn)品付息日將獲得本理財產(chǎn)品的本金及按照相應(yīng)收益率計算的理財收益，即該投資者可獲得 10 萬元（1+1.9%*計息期限/365）元。在財政部、政策性銀行或者中國人民銀行未能兌付債券；或者重慶信托違約，造成不能按期全部兌付所發(fā)產(chǎn)品的收益和本金的情況下或發(fā)生政策風(fēng)險的情況下，客戶收益可能無法達到年 1.9%的收益，甚至理財本金也可能發(fā)生損失，并可能導(dǎo)致理財計劃延期分配；此種情況下，民生銀行會依照有關(guān)法律規(guī)定和合同約定繼續(xù)向有關(guān)責(zé)任方行使追償權(quán)，追償所得在扣除銀行為實現(xiàn)權(quán)利而實際發(fā)生的合理費用后的余額，按照每一客戶理財本金占本理財產(chǎn)品項下所有客戶理財本金總額的份額比例分配已收回的款項。發(fā)售期限咨詢投訴電話客戶服務(wù)中心 24 小時咨詢投訴電話：95568。辦理流程申請辦理本期人民幣理財產(chǎn)品的客戶，須持本人身份證、民生卡到我行營業(yè)網(wǎng)點辦理，在通過產(chǎn)品適合度評估后填寫中國民生銀行人民幣理財產(chǎn)品合約及個人理財業(yè)務(wù)申請表，即可根據(jù)賬戶人民幣的額度進行產(chǎn)品認(rèn)購。愛心提示請?zhí)崆白鲄R款或取款準(zhǔn)備，以免發(fā)生資金不到帳，錯過本期購買時機。注：此宣傳單頁不構(gòu)成本期產(chǎn)品法律要約，一切以產(chǎn)品協(xié)議和合同為準(zhǔn)，最終解釋權(quán)歸民生銀行所有。發(fā)售日：2014 年 8月 26 日至 8 月 29 日起息日：2014年 8 月 30 日六、外匯理財產(chǎn)品外匯理財：利用匯率本身的變動，通過不同貨幣之間的低買高賣或高賣低買，賺取其中差額來獲取利益。七、股票股票是股份證書的簡稱，是股份公司為籌集資金而發(fā)行給股東作為持股憑證并借以取得股息和紅利的一種有價證券。每股股票都代表股東對企業(yè)擁有一個基本單位的所有權(quán)。股票是股份公司資本的構(gòu)成部分，可以轉(zhuǎn)讓、買賣或作價抵押，是資金市場的主要長期信用工具。股票的作用有三點：股票是一種出資證明，當(dāng)一個自然人或法人向股份有限公司參股投資時，便可獲得股票作為出資的憑證；股票的持有者憑借股票來證明自己的股東身份，參加股份公司的股東大會，對股份公司的經(jīng)營發(fā)表意見；股票持有者憑借股票參加股份發(fā)行企業(yè)的利潤分配，也就是通常所說的分紅，以此獲得一定的經(jīng)濟利益。八、保險“天有不測風(fēng)云，人有旦夕禍?！?。自然災(zāi)害和意外事故是人類生活中有可能發(fā)生，也有可能不發(fā)生的或然風(fēng)險。保險就是轉(zhuǎn)移風(fēng)險、補償損失的最佳手段。通過保險的形式，轉(zhuǎn)移風(fēng)險，在風(fēng)險發(fā)生之后，獲得貨幣化的補償，最大限度的降低風(fēng)險對自己及家人的影響。保險的作用：風(fēng)險轉(zhuǎn)移與分?jǐn)?，一人為眾，眾為一人；提供貨幣化損失補償；強制儲蓄；解決意外支出、醫(yī)療費用、教育費用、養(yǎng)老費用保險的分類：按照保險性質(zhì)分類：商業(yè)保險、社會保險和政策保險按照投保單位分類：團體保險與個人保險；按照保險標(biāo)的分類：財產(chǎn)保險與人身保險；按照投保單位分類：傳統(tǒng)型保險與理財型保險人身保險分類：普通壽險：定期壽險、終生壽險、兩全保險年金險：養(yǎng)老年金、教育年金意外險：意外傷害、意外醫(yī)療健康險：重大疾病保險、醫(yī)療保險理財型保險分類：分紅型、萬能型、投資聯(lián)結(jié)型風(fēng)險越高的工具，獲利可能性越強，相對等的風(fēng)險與收益成正相關(guān)關(guān)系。不要把雞蛋放到一個籃子里10.博彩9.期貨/期權(quán) 8.股票 7.股票基金 6.債券基金5.黃金4.銀行人民幣理財產(chǎn)品 3.貨幣市場基金2.國債1.銀行存款低收益風(fēng)險低高高家庭常用理財產(chǎn)品的比較目錄第一節(jié) 理財產(chǎn)品介紹第二節(jié) 理財概述什么是理財理財就是合理地管理財富，安排收支，實現(xiàn)資產(chǎn)的保值增值，達到自己的人生目標(biāo)。理財?shù)暮诵氖峭顿Y收益最大化、風(fēng)險最小化。四個不利因素疾病、意外事件的支出有限的收入能力通貨膨脹名目繁多的稅費通貨膨脹:一萬元為例通脹率10年后購買力20年后購買力30年后購買力2%8171667654543%7374543840104%6648442029385%5987358521466%5386290115637%4840234211348%434418878209%3894151659110%34871216424復(fù)利:理財?shù)牧α勘窘穑ㄈf元）綜合年化收益率1年后的本金5年后的本金10年后的本金20年后的本金502.448%51.256.463.781.1502.56%51.356.764.482.9502.94%51.557.866.889.3503.37%51.759.069.697.0504.00%52.060.874.0109.6505.00%52.563.881.4132.7復(fù)利:理財?shù)牧α匡L(fēng)險等級本金項目儲蓄存款銀行理財貨幣市場基金國債信托債券股票型基金合計綜合年化收益率年收益率2.448%2.50%2.00%3.24%6.00%8.00%500,000比重20%20%30%30%0%0%100%2.56%收益24482,5003,0004,8600012808500,000比重20%20%30%20%5%5%100%2.94%收益24482,5003,0003,2401,5002,00014688500,000比重10%15%35%20%10%10%100%3.37%收益12241,8753,5003,2403,0004,00016839500,000比重5%10%40%10%15%20%100%4.00%收益6121,2504,0001,6204,5008,00019982風(fēng)險偏好的評定風(fēng)險偏好：見下表風(fēng)險承受能力：1、一是家庭財務(wù)狀況2、二是心理承受能力現(xiàn)金投資債券或債券基金股票或股票基金房地產(chǎn)積極型557020均衡型15253525保守型25451515分散投資，分散風(fēng)險，獲取收益投資者 1將100,000元投資到一種年收益率6%的金融產(chǎn)品上25年后增值到：429,187429,187100,000962,800658,379216,69467,72720,000-20,000投資者 2將100,000 平均投資到5種不同收益率的金融產(chǎn)品上25年后增值到：962,80015%10%5%0%Lose100,000(20,000 in5種不同投資)以25年投資復(fù)利計算數(shù)據(jù)截取自Ibbotson相關(guān)信息披露人生不同階段，如何理財趁著還有能力早作準(zhǔn)備不要臨渴掘井收入曲線25歲35歲45歲55歲支出曲線不同人生階段的理財方案青年單身期：收入低，消費支出大，資產(chǎn)很少。申請信用卡，緩解現(xiàn)金流壓力?；钇趦π?，以備日常生活。家庭形成期：收入增加，購房購車壓力大。貨幣市場基金，股票基金，個人住房貸款。保險計劃：投資型保險，醫(yī)療險，壽險家庭成長期：收入增長迅速，撫養(yǎng)子女支出增加 貨幣市場基金，股票基金，債券多元化投資 保險計劃：意外險，財產(chǎn)險，壽險家庭成熟期：收入增長迅速，子女教育負(fù)擔(dān)較重 教育儲蓄，人民幣理財產(chǎn)品，國債，基金，股票多元化投資 保險需求：養(yǎng)老險，健康險，財產(chǎn)險家庭空巢期：經(jīng)濟狀況達到最高峰，子女完全自立，負(fù)擔(dān)較小 儲蓄，人民幣理財產(chǎn)品，國債，基金退休養(yǎng)老期：安度晚年，投資花費都比較保守 儲蓄，國債，貨幣市場基金，人民幣理財產(chǎn)品不同市道下的資產(chǎn)配置策略熊市市道牛市市道猴市市道29醫(yī)療參考熊市市道 股票部位只能擁有總投資資金的30%以下，盡量保有現(xiàn)金30醫(yī)療參考牛市市道 股票部位只能擁有總投資資金的80%以下，盡量保有股票31醫(yī)療參考猴市市道股票部位與現(xiàn)金部位各半。32醫(yī)療參考thanksthanks簡單的事，重復(fù)的做，就會成功！成功來自于學(xué)習(xí)，實踐！再學(xué)習(xí)，再實踐！共勉之